近期，隨著蘋果新機(jī)發(fā)布在即，蘋果公司和其產(chǎn)業(yè)鏈的股票都成為時(shí)下炙手可熱的投資熱點(diǎn)。不單蘋果公司股價(jià)屢創(chuàng)新高，其眾多上游供應(yīng)商的股價(jià)也似脫韁野馬般，一發(fā)不成收拾。
雖然這種暴漲可能來源于短期炒作情緒鞭策，但這背后也不乏長期投資的邏輯。搭乘零部件升級(jí)，單價(jià)提升的紅利和iPhone預(yù)期銷量的樂不雅觀遠(yuǎn)景，這些產(chǎn)業(yè)鏈上游企業(yè)的業(yè)績在將來必將再上一臺(tái)階。并且，安卓陣營后期在配置上的跟風(fēng)，或許也會(huì)賦予這些供應(yīng)商更大的業(yè)績彈性。
蘋果的供應(yīng)商眾多，到底有哪些值得關(guān)注呢？今天，富途證券就給大家梳理出五個(gè)美股市場，蘋果產(chǎn)業(yè)鏈的投資標(biāo)的，細(xì)數(shù)一下這些未來有希望會(huì)成為的千里馬們。
價(jià)值投資大師klarman本年買入：Qorvo, Inc.(QRVO.US)
Qorvo與Skyworks、Avago并稱RF（射頻）三巨頭。Qrovo的優(yōu)勢在于整合能力，將本來單頻段的射頻器件延展到寬頻段，，幫手客戶節(jié)省頻段投資并減小器件尺寸，Qrovo向蘋果供應(yīng)功率放大器等射頻芯片。
據(jù)彭博預(yù)測2017年數(shù)據(jù)，蘋果貢獻(xiàn)其的營收占比27%。更有文件顯示，價(jià)值投資大師創(chuàng)建的Baupost集團(tuán)第一季度為半導(dǎo)體公司Qorvo投資了近5億美元。
Qorvo比來季度的營收6.4億美元，同比下降8%；凈虧損3060萬，同比增大440%。
iPhone8供應(yīng)商未來新龍頭：安華高科技(AVGO.US)
安華高科技（新博通）一直在為蘋果的iPhone提供RF功率放大器模塊、Wi-Fi/藍(lán)牙組合芯片和GPS芯片。該公司在四月份舉行的季度電話會(huì)議中體現(xiàn)，iPhone 8將采用安華高的8個(gè)元件，相較于iPhone 7，iPhone 8 采用的安華高元器件的價(jià)值增長了40%，其中或包孕安華高的無線充電芯片。安華高2016年收入132億美元，其中26億美元即20%的收入來自公司與蘋果的合作交易。
安華高比來季度營收41.9億美元，同比增長；凈利潤4.6億美元，去年同期虧損122億。
股價(jià)開始反彈，最具增長潛力：美光科技(MU.US)
美光科技是全球最大的半導(dǎo)體儲(chǔ)存及影像產(chǎn)品制造商之一，其主要產(chǎn)品包孕DRAM、NAND閃存和CMOS影像傳感器。美光是蘋果iPhone6的LPDDR3內(nèi)存主要供應(yīng)商，LPDDR4有望供應(yīng)新iPhone。據(jù)彭博預(yù)測2017年數(shù)據(jù)，蘋果貢獻(xiàn)其的營收占比為11%。
美光比來季度營收由29億美元猛增至55.7億美元，季凈利達(dá)到16.5億美元，上年同期別離為凈虧損2.15億美元。有分析稱美光科技可能是最自制的存儲(chǔ)器公司股票，具有強(qiáng)勁的增長潛力。
本年已經(jīng)翻倍，然而這只是開始：Universal Display Corporation(OLED.US)
Universal Display主要從事OLED和Universal PHOLED磷光有機(jī)發(fā)光二極管（phosphorescent OLED）技術(shù)與原料研發(fā)及市場化，產(chǎn)品主要應(yīng)用在顯示器與固態(tài)照明。iPhone 8將會(huì)由三星獨(dú)家提供的OLED屏幕，而Universal Display是三星OLED面板的材料供應(yīng)商，可以說Universal Display是蘋果供應(yīng)鏈隱形冠軍。
本年以來，Universal Display已經(jīng)上漲了一倍，但德銀撰文稱其的漲勢才剛剛開始，由于中國手機(jī)制造商及蘋果下一代iPhone的需求驅(qū)動(dòng)，公司的核心產(chǎn)品OLED的需求將再次加速，同時(shí)考慮到公司在OLED行業(yè)的競爭優(yōu)勢，公司有望再漲20%。其給予公司買入評(píng)級(jí)，目標(biāo)價(jià)格135美元。
Universal Display比來季度的營收為1.02億美元，同比增長59.20%；凈利潤4700萬美元，同比增加116.43%。
蘋果的AR就靠它了：Lumentum Holdings Inc. Common Stock When Issued(LITE.US)
光學(xué)元件供應(yīng)商Finisar和Lumentum控股公司首次成為iPhone供應(yīng)商，這兩家廠商都將提供激光組件，這將使iPhone 8的相機(jī)支持3D深度感測，從而能夠?qū)崿F(xiàn)面部識(shí)別和增強(qiáng)現(xiàn)實(shí)效果。
在6月的季度中，Lumentum在3D感知業(yè)務(wù)上的營收為500萬美元，但更令人亮眼的是，他們本季度獲得了超過2億美元的訂單，而他們相信所有的訂單都能在2017年結(jié)束前完成并發(fā)貨。我們相信大部分訂單都將發(fā)往蘋果，而Lumentum的言論進(jìn)一步證實(shí)了3D感知(以及AR功能)將成為下一代iPhone的關(guān)鍵功能。
LITE比來季度的營收為2.558億美元，同比增長11.02%；凈虧損5600萬美元，同比增加636.84%。
不但是上面所說的幾個(gè)蘋果的供應(yīng)鏈美股，還有很多蘋果概念股也極具市場潛力。iPhone 8即將來襲，投資者們?nèi)绾巫阶∵@個(gè)投資機(jī)會(huì)呢？富途證券作為香港持牌券商，三分鐘極速開戶，無需50萬資金門檻。投資者可以通過富途證券一站式投資港股和美股市場中的所有標(biāo)的，并享受低廉傭金和港美股深度實(shí)時(shí)行情。
不過，要提醒投資者的是，蘋果的供應(yīng)商眾多，在選擇上有一點(diǎn)需要注意。
為蘋果提供圖形芯片（GPU）的供應(yīng)商、英國最大的半導(dǎo)體廠商想象技術(shù)公司（Imagination Technologies）在本年4月股價(jià)暴跌70%，創(chuàng)下8年新低，原因就是蘋果頒布頒發(fā)未來兩年之內(nèi)將隨時(shí)停用想象技術(shù)的圖形芯片，并終止專利費(fèi)的支付。該公司從2008年起就成為蘋果的供應(yīng)商，蘋果是其最大的客戶，為其貢獻(xiàn)了超過一半的收入。
